Неблагоприятна селекция срещу морална опасност

Моралният риск и неблагоприятният подбор са и двете понятия, широко използвани в областта на застраховката. И двете концепции обясняват ситуация, при която застрахователното дружество е в неравностойно положение, тъй като те нямат пълната информация за действителната загуба или защото носят по-голяма отговорност за риска да бъдат застраховани. Тези две понятия са доста различими помежду си, въпреки че са широко погрешно тълкувани. Следващата статия има за цел да предостави ясен преглед на това, което е всяка концепция, заедно с обяснението за това, как те са различни помежду си.

Какво е неблагоприятен подбор?

Неблагоприятният подбор е ситуацията, при която възниква „информационна асиметрия“, когато една страна по сделката има по-актуална и точна информация от другата страна. Това може да доведе до полза на партията с повече информация за сметка на партията с по-малко информация. Това е най-разпространено при застрахователните сделки. Например, има две групи от населението, които пушат и тези, които се въздържат от тютюнопушене. Известен факт е, че непушачите имат по-дълъг здравословен живот от пушача, но застрахователната компания, която продава животозастраховане, може да не знае кой от населението пуши и кой не. Това би означавало, че застрахователната компания ще начислява една и съща премия и на двете страни; обаче закупената застраховка ще има по-голяма полза за пушача, отколкото за непушачите, тъй като те имат повече да спечелят.

Какво е морална опасност?

Моралният риск е ситуация, при която едната страна се възползва от другата страна, или като не предоставя пълна информация за договора, който страните сключват, или при застрахователния сценарий, това ще бъде, когато застрахования поема повече рискове, отколкото обикновено правят, защото те знайте, че застрахователната компания ще изплати, ако настъпи загуба. Причините за моралния риск включват несиметрия на информацията и знанието, че страна, различна от себе си, ще носи отговорност за настъпили загуби. Например, човек, закупил животозастраховане, може да е готов да участва във високорискови спортове, като знае, че застраховката ще покрие всяка загуба в случай, че нещо се случи със застрахования.

Неблагоприятна селекция срещу морална опасност

Неблагоприятният подбор и моралната опасност винаги водят до това, че едната страна се облагодетелства от другата главно защото има повече информация или понесе по-ниски нива на отговорност, което прави начин за поведение безразсъдно. Разликата между двете е, че неблагоприятният избор е, когато страната, предоставяща услугата (като застрахователна компания), не е запозната с цялата дължина на риска, тъй като цялата информация не се споделя при сключване на договора и моралният риск възниква, когато застрахован знае, че застрахователната компания носи пълния риск от загуба и ще възстанови това на застрахования, ако претърпи загуба.

Резюме:

Разлика между неблагоприятния избор и моралната опасност

• Неблагоприятният подбор и моралната опасност винаги водят до това, че едната страна се облагодетелства от другата главно защото има повече информация или понесе по-ниски нива на отговорност, което прави начин за поведение безразсъдно.

• Неблагоприятен подбор е ситуацията, при която възниква „асиметрия на информацията“, когато една страна по сделката има по-актуална и точна информация от другата страна.

• Морален риск възниква, когато застрахованият знае, че застрахователната компания носи пълния риск от загуба и ще възстанови това на застрахования, ако понесе загуба.